Family Equity
Family Equity eenvoudig uitgelegd
Family Equity verwijst naar participaties van ondernemersfamilies of family offices in bedrijven, vaak in het midden- en kleinbedrijf.
In tegenstelling tot klassieke private-equity-investeerders beleggen Family Equity-investeerders doorgaans niet via fondsen met een vaste looptijd. In plaats van een snelle doorverkoop staat de ontwikkeling van een bedrijf op de lange termijn centraal.
Veel Family Equity-investeerders hebben zelf ervaring met het opzetten en leiden van bedrijven. Hierdoor ontstaat vaak een samenwerking op ooghoogte met ondernemers en het management.
Waarom Family Equity bijzonder geschikt is voor het midden- en kleinbedrijf
Talrijke middelgrote bedrijven zijn in de loop van vele jaren of zelfs decennia gegroeid. Ze zijn sterk gevormd door de ondernemers die ze hebben opgericht en opgebouwd.
Wanneer er een nieuwe vennoot toetreedt of er extra kapitaal nodig is, gaat het daarom niet alleen om de prijs. Voor veel ondernemers is het doorslaggevend met welke partner het bedrijf zich op de lange termijn verder kan ontwikkelen.
Veel ondernemers zijn op zoek naar investeerders die:
- zakelijke beslissingen kunnen begrijpen
- een langetermijnvisie nastreven
- Respect voor het management en de bedrijfscultuur
- strategische ontwikkeling ondersteunen.
Family Equity-investeerders voldoen vaak precies aan deze verwachtingen, omdat ze zelf een ondernemersmentaliteit hebben en niet gebonden zijn aan korte investeringscycli.
Wanneer Family Equity zinvol kan zijn
Ondernemers houden zich vaak bezig met family equity wanneer ze op zoek zijn naar een investeerder die niet alleen kapitaal verstrekt, maar het bedrijf ook op de lange termijn begeleidt. Typische situaties zijn bijvoorbeeld:
groeifase
Het bedrijf blijft zich succesvol ontwikkelen en heeft extra kapitaal nodig voor investeringen of uitbreiding.
Op zoek naar een langetermijninvesteerder
Ondernemers willen een partner die niet uit is op snelle doorverkoop.
Het management blijft aan boord
De ondernemers en het management willen hun verantwoordelijkheid blijven nemen en het bedrijf samen met een investeerder verder ontwikkelen.
Strategische ontwikkeling
Een nieuwe vennoot moet nieuwe perspectieven, ervaring en stabiliteit in de bedrijfsontwikkeling inbrengen.
Vergelijking van kapitaalparticipaties
Verschil tussen family equity en private equity
Family Equity wordt vaak vergeleken met traditionele private-equity-investeringen. Beide modellen stellen kapitaal ter beschikking aan bedrijven, maar verschillen aanzienlijk in structuur en visie.
De opvolging gestructureerd aanpakken
Hoe u de juiste participatieoplossing vindt
Aangezien de op de markt beschikbare opvolgingsoplossingen sterk van elkaar verschillen, is het raadzaam om bij de keuze van de juiste investeerder gestructureerd te werk te gaan.
Waarom Family Equity zich tot een investeringsmodel heeft ontwikkeld
Veel ondernemers in het midden- en kleinbedrijf worden na verloop van tijd geconfronteerd met de vraag hoe de eigendomsstructuur van hun bedrijf zich op de lange termijn moet ontwikkelen. In Duitsland zijn er elk jaar duizenden familiebedrijven op zoek naar een opvolgingsregeling of een nieuwe vennoot.
In veel gevallen hadden ondernemers tot nu toe vooral twee opties: verkoop aan strategische kopers of aan private-equity-investeerders. Family Equity heeft zich de afgelopen jaren steeds meer als derde alternatief gevestigd.
Een van de redenen hiervoor ligt ook in de achtergrond van veel family offices. Ze ontstaan vaak wanneer ondernemers hun eigen bedrijf hebben verkocht en hun kapitaal vervolgens voor de lange termijn beleggen. Daardoor brengen veel family equity-investeerders niet alleen kapitaal mee, maar ook hun eigen ondernemerservaring.
Voor veel ondernemers ontstaat zo een vorm van participatie die kapitaal combineert met een ondernemingsvisie en sterker gericht is op continuïteit en ontwikkeling op de lange termijn.
FORUM als familie-investeerder
FORUM investeert als family equity-investeerder in middelgrote ondernemingen en begeleidt hun ontwikkeling op de lange termijn.
Het kapitaal is afkomstig van een ondernemersfamilie uit München en wordt geïnvesteerd met het oog op de lange termijn. De focus ligt daarbij niet op de verkoop van een onderneming op korte termijn, maar op de duurzame verdere ontwikkeling ervan.
Naast kapitaal brengt FORUM ook eigen ondernemerservaring in. De samenwerking met ondernemers en het management verloopt op basis van partnerschap en is gericht op de ontwikkeling van de onderneming op de lange termijn.
Veel ondernemers in het midden- en kleinbedrijf zijn op zoek naar investeerders die hun ondernemersmentaliteit begrijpen en beslissingen niet uitsluitend vanuit financieel oogpunt benaderen. De Family Equity-aanpak van FORUM is precies op dit inzicht gebaseerd.